结构性存款是一种结合了传统存款与金融衍生品的创新型理财产品，兼具一定的本金安全性和收益波动性，近年来在个人和机构投资中较为常见。
一、结构性存款的核心定义
结构性存款（Structured Deposit）并非单纯的存款，而是 **“存款 + 金融衍生品” 的组合 **：
大部分资金（通常占 90% 以上）用于配置定期存款、国债等低风险资产，保障本金相对安全；
小部分资金（或通过衍生品杠杆）挂钩股票、利率、汇率、大宗商品（如黄金）等标的，通过衍生品交易博取更高收益。
其本质是 “保本浮动收益型产品”，但需注意：并非所有结构性存款都 100% 保本，具体保本比例需看产品条款。
二、主要特点
收益结构灵活
收益分为 “保底收益” 和 “浮动收益” 两部分：
保底收益：由存款部分产生，通常略低于普通定期存款利率；
浮动收益：由衍生品部分决定，可能为 0，也可能远高于普通存款，具体取决于挂钩标的的表现（如 “挂钩沪深 300 指数，若指数上涨 5% 则收益 8%，否则收益 1%”）。
风险等级适中
风险低于股票、股票型基金，高于普通存款和国债：
本金风险较低（多数产品承诺本金保障），但极端情况下（如衍生品投资巨亏且侵蚀存款部分）可能亏损本金（需看合同约定）；
收益不确定性较高，浮动收益部分可能无法实现。
投资期限固定
通常为 3 个月、6 个月、1 年等，中途一般不允许提前支取，流动性较差。
发行主体
主要由银行发行（部分银行称为 “结构性存款产品”），受监管部门（如银保监会）监管，相对规范。
三、与普通存款、理财产品的区别
对比项 结构性存款 普通定期存款 非保本理财产品
本金安全性 多数保本（具体看条款） 100% 保本（受存款保险保障） 不保本，可能亏损本金
收益性 浮动收益（保底 + 浮动） 固定收益（利率固定） 浮动收益（无保底）
流动性 期限固定，不可提前支取 可提前支取（按活期计息） 部分可赎回（可能有手续费）
风险 中低风险 低风险（几乎无风险） 中高风险（取决于投资标的）
四、适合的投资者
追求 “本金相对安全”，同时希望获得高于普通存款收益的投资者；
能接受收益波动，且资金可锁定一段时间（不急需用钱）的投资者；
对挂钩标的（如汇率、指数）有一定了解，或认可其未来表现的投资者。
五、注意事项
仔细阅读产品说明书：明确是否保本、保底收益多少、挂钩标的是什么、收益计算方式（如 “触发条件”“观察期”）等，避免被 “预期最高收益” 误导（实际收益可能远低于预期）。
评估自身风险承受能力：虽然风险较低，但仍需做好 “收益不及预期” 甚至 “仅获保底收益” 的心理准备。
避免盲目跟风：不了解挂钩标的（如复杂的汇率衍生品）时，谨慎投资，优先选择挂钩标的简单、条款清晰的产品。
总结
结构性存款是 “稳健打底 + 博取收益” 的折中选择，适合既想规避高风险，又不甘心接受普通存款低收益的投资者。但其收益的不确定性和流动性限制，要求投资者在购买前充分了解产品细节，结合自身需求理性决策。